近期,天海防務(wù)(300008)重要股東動(dòng)作頻頻,在第二大股東計(jì)劃半年內(nèi)減持逾2300萬股之后,其控股股東也在籌劃股權(quán)轉(zhuǎn)讓,這次或?qū)⑸婕肮究毓蓹?quán)變更。近期,天海防務(wù)還因關(guān)聯(lián)交易等事項(xiàng)遭遇監(jiān)管部門的數(shù)次問詢,且其二級市場表現(xiàn)不佳,股價(jià)也創(chuàng)下近三年的新低。
在股權(quán)變動(dòng)的背后,證券時(shí)報(bào).e記者注意到,天海防務(wù)控股權(quán)接盤方來自揚(yáng)中市屬全資企業(yè),后者僅需2.3億元即可獲得該上市公司5%的股權(quán),外加接近13%的表決權(quán)和提案權(quán),而現(xiàn)實(shí)控人劉楠?jiǎng)t僅保留約1%的表決權(quán),“心甘情愿”的退居二線。針對此事,證券時(shí)報(bào).e公司記者將持續(xù)跟蹤。
控股權(quán)或易主明起停牌
6月18日晚,天海防務(wù)發(fā)布公告,其控股股東劉楠正籌劃該公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓事項(xiàng),可能涉及公司控制權(quán)變更、存在重大影響,天海防務(wù)股票將于明天(6月19日)開市起停牌。
公告顯示,6月15日,劉楠與揚(yáng)中市金融控股集團(tuán)有限公司(以下簡稱揚(yáng)中金控)簽署了《股份轉(zhuǎn)讓意向協(xié)議》。根據(jù)該意向協(xié)議,揚(yáng)中金控?cái)M通過協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式,收購劉楠及上海佳船企業(yè)發(fā)展有限公司持有的天海防務(wù)4801萬股流通股及相關(guān)的股東權(quán)益,占天海防務(wù)總股本的5%。
與此同時(shí),劉楠擬將其持有的天海防務(wù)1.23億股股票的表決權(quán)、 提案權(quán)一次性且不可撤銷地委托給揚(yáng)中金控行使,約占天海防務(wù)總股本的12.81%。
據(jù)了解,此次擬協(xié)議轉(zhuǎn)讓的價(jià)格不低于4.81元/股,具體價(jià)格以實(shí)際商談結(jié)果為準(zhǔn)。按此計(jì)算,揚(yáng)州金控拿下天海防務(wù)5%股權(quán),需出資2.31億元。轉(zhuǎn)讓完成后,揚(yáng)中金控將持有天海防務(wù)總計(jì)5%的股權(quán)及合計(jì)17.81%的股權(quán)表決權(quán)及提案權(quán),成為該上市公司的實(shí)際控制人;劉楠的股權(quán)表決權(quán)將下降至1%左右。
不過,上述交易方案僅為意向方案,且揚(yáng)中金控還需就此次交易履行相關(guān)的行政審批程序, 尚存在較大不確定性。目前,相關(guān)方正在就該事項(xiàng)的具體方案進(jìn)行商談。
資料顯示,即將入主天海防務(wù)的揚(yáng)中金控成立于1994年,為揚(yáng)中市人民政府(江蘇省鎮(zhèn)江市下的縣級市)的全資子公司,曾名為“揚(yáng)中市投資公司”,主營投資與資產(chǎn)管理,以及創(chuàng)投服務(wù)、企業(yè)投資服務(wù)。
成泉資本一季度進(jìn)場掃貨
近期,除控股股東籌劃股權(quán)變更外,天海防務(wù)重要股東動(dòng)作頻頻。
2018年年5月份,其第二大股東李露(持股9.77%)便宣布,要在未來半年內(nèi)減持不超2344萬股,占該公司總股本的2.44%。而證券時(shí)報(bào).e公司記者注意到,早在2017年上半年,劉楠、李露就已通過大宗交易分別減持過3750萬股和3125萬股。
但回溯到2017年底,天海防務(wù)曾擬7.8億元向?qū)嵖厝似煜缕髽I(yè)等交易對手,現(xiàn)金收購大津重工100%股權(quán)。當(dāng)時(shí),劉楠及其一致行動(dòng)人佳船企業(yè)同時(shí)宣稱,擬12個(gè)月內(nèi)不低于1億元增持天海防務(wù)股份。
隨后,劉楠分別于2017年12月26日、29日增持天海防務(wù)163萬股和43.7萬股;同時(shí),其部分董監(jiān)高也增持了自家公司部分股份。
盡管如此,天海防務(wù)二級市場表現(xiàn)仍然“我行我素”,其股價(jià)持續(xù)下行。2018年以來,天海防務(wù)已累計(jì)跌去30%,最新收盤價(jià)為4.81元/股,創(chuàng)近三年新低。
但值得注意的是,被投資者稱為“最牛私募”的成泉資本,2018年一季度其十只產(chǎn)品中有八只收益為負(fù),而其新進(jìn)的股票中,就出現(xiàn)了天海防務(wù)的身影。
截至到2018年3月31日,中信信托成泉匯涌八期金融投資集合資金信托計(jì)劃、北京成泉資本管理有限公司、北京成泉資本管理有限公司-成泉匯涌一期基金等新進(jìn)天海防務(wù)前十大流通股東之列,分別持有3368萬股、238萬股和186萬股。
近期頻收交易所問詢函
近一年來,天海防務(wù)因年報(bào)、收購資產(chǎn)等原因,頻頻收到來自深交所的問詢函。
值得關(guān)注的是,天海防務(wù)(含子公司)與關(guān)聯(lián)方發(fā)生大量關(guān)聯(lián)交易,2017年實(shí)際發(fā)生的日常關(guān)聯(lián)交易金額為1.2億元,遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出獲批的交易額度1814萬元。截至2017年底,來自關(guān)聯(lián)方的應(yīng)收賬款超過1億元,深交所要求其披露關(guān)聯(lián)方的履約能力情況。
更為引起深交所關(guān)注的是,2017年天海防務(wù)及其子公司曾在一年內(nèi),減持一家參股公司股份后,又對其進(jìn)行了增資。
據(jù)證券時(shí)報(bào).e公司記者注意到,2017年,天海防務(wù)長期股權(quán)投資期末余額較期初減少73.24%,可供出售金融資產(chǎn)期末余額較上年同期上升36.83%。
對此,天海防務(wù)聲稱,因受國際船舶市場低迷的影響,其全資子公司上海佳豪船舶科技發(fā)展有限公司(以下簡稱上海佳豪)旗下綠色動(dòng)力(601330)水上運(yùn)輸有限公司(以下簡稱綠色動(dòng)力)逐年虧損。2017年6月,上海佳豪將綠色動(dòng)力16%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給非關(guān)聯(lián)方上海朗云,處置部分股權(quán)后轉(zhuǎn)入可供出售金融資產(chǎn)項(xiàng)目核算所致。
但僅3個(gè)月之后,天海防務(wù)竟稱“為確立綠色動(dòng)力的領(lǐng)先地位適應(yīng)LNG動(dòng)力船舶市場需求擴(kuò)大規(guī)模”,又向綠色動(dòng)力增資1900萬元。深交所發(fā)函詢問,在此期間,國際船舶市場環(huán)境是否發(fā)生重大變化,天海防務(wù)為何減持后再次參與增資?
天海防務(wù)回復(fù)稱,綠色動(dòng)力組建四年來,由于地方政府配套措施跟不上,市場運(yùn)價(jià)對使用清潔能源的船舶極為不利,不僅發(fā)展未達(dá)預(yù)期,反而逐年虧損,因此子公司決定減持綠色動(dòng)力的股份。而增持則是為拓寬綠色動(dòng)力的水路運(yùn)輸經(jīng)營業(yè)務(wù),逐步扭轉(zhuǎn)綠色動(dòng)力經(jīng)營被動(dòng)的局面,滿足上海市建設(shè)工程垃圾水路運(yùn)輸單位招標(biāo)的要求。